Indicele puterii relative
Indicele de rezistență relativă (RSI), sau indicele de rezistență relativă , este unul dintre cele mai populare oscilatoare din analiza tehnică și utilizat în mod obișnuit de traderi , în special de cei care operează pe piețele futures . A fost conceput de John Welles Wilder , care l-a publicat în cartea sa New Concepts in Technical Trading System în 1978 .
Este un indicator de impuls, care reușește totuși să depășească unele probleme prezente în impuls , în Rata de schimbare sau în alte oscilatoare de acest tip. Acestea generează complicații considerabile în interpretarea lor, mai ales atunci când apar mișcări bruște ale pieței, provocând o inversare bruscă a liniei. Prin urmare, este necesar, pentru o analiză corectă și mai ușor de înțeles, să minimizăm aceste distorsiuni.
Indicele Stregth relativ, pe lângă rezolvarea acestei probleme, are o bandă de oscilație constantă, de la 0 la 100, care permite o comparație a valorilor cu unele niveluri constante predeterminate.
Cu toate acestea, ar trebui subliniat faptul că termenul „indice de rezistență relativă” este impropriu, provocând confuzie chiar și la cei care îl folosesc în mod regulat. De fapt, prin „forță relativă” ne referim de obicei la un grafic liniar care leagă două entități diferite, cum ar fi o cotă și indicele de apartenență, doi indici sectoriali, o marfă și un schimb monetar etc. Indicele Wilder nu măsoară niciuna dintre aceste corelații, deci înșelătoare.
Formulă
Pentru crearea acestui oscilator este necesar să se stabilească un singur parametru, spre deosebire de alții, care necesită doi sau mai mulți. În acest caz, este numărul de perioade pe care doriți să le luați în considerare. Wilder a recomandat utilizarea a 14 perioade. Formula este următoarea:
unde este
U = media diferențelor de închidere cu X zile
D = media valorii absolute a diferențelor descendente de închidere de X zile
Pentru a identifica media valorii alcătorești, este necesar să se adauge totalul diferențelor la închiderea zilelor în creștere și apoi să se împartă la perioadele luate în considerare, în timp ce pentru cea descendentă este necesar să se adauge numărul total de valori absolute A diferențelor de închidere în zilele de declin și împărțiți întotdeauna pentru numărul de perioade luate în considerare. Evident, ca pentru toate oscilatoarele , cu cât utilizați mai multe perioade scurte, cu atât veți obține un oscilator sensibil cu o amplitudine mai mare, generând pe de altă parte un număr mai mare de semnale false.
Semnale generate
Prezentând o bandă de excursie constantă, de la 0 la 100, este posibilă identificarea zonelor fixe în care oscilatorul se află într-o situație extremă; de aceea vor fi considerate zone supra-cumpărate atunci când oscilatorul va marca valori mai mari de 70, în timp ce vom fi supra-vândute dacă marchează valori mai mici de 30. Valori recomandate de creatorul său.
Semnalele generate de acest oscilator sunt similare cu cele ale multor altora. Linia mediană de 50 ar trebui, de asemenea, luată în considerare, dar totuși subordonată valorilor 30 și 70. Divergențele alcista sau bearish în raport cu cursul prețurilor în grafic sunt, de asemenea, foarte importante și interesante. Aceste semnale trebuie monitorizate foarte atent, deoarece pot fi catalogate ca situații foarte semnificative; același creator a considerat divergențele una dintre cele mai indicative caracteristici ale acestui oscilator.
Cu toate acestea, trebuie amintit faptul că o piață puternică generează prematur semnale supra-cumpărate sau supra-vândute și acest lucru poate duce la ieșiri precipitate dintr-o tendință încă potențial valabilă; de fapt, uneori fazele supra-cumpărate în timpul unei piețe bull pot dura mult timp, la fel ca și cele supravândute în timpul unei piețe bear.
O altă modalitate de a identifica semnalele de intrare și ieșire pe piață datorită acestui oscilator este prin utilizarea liniilor 30 și 70, care delimitează situații extreme. De exemplu, în cazul unei piețe urs care generează o situație de supravânzare, cu oscilatorul, prin urmare, mult sub linia 30, ar putea fi interesant să luați poziții alcistați odată ce valoarea a revenit peste acest nivel. Aceasta ar fi o intrare cu o marjă echitabilă de risc, dar care s-ar putea dovedi a fi o intrare excelentă și în timp util, având în vedere o nouă mișcare alcista.
De-a lungul timpului, comercianții și analiștii au realizat că oscilatorul generează alte semnale interesante de cumpărare și vânzare, cum ar fi minime duble și maxime duble, cap și umeri, suporturi și rezistențe, chiar și atunci când acestea nu apar pe grafic.
Bibliografie
- New Concepts in Technical Trading Systems , J. Welles Wilder, Trend Reasearch, 1978, ISBN 0-89459-027-8
linkuri externe
- Stockcharts.com RSI , pe stockcharts.com . Adus la 28 martie 2006 (arhivat din original la 6 aprilie 2006) .