rezervă fracționară

Rezerva fracționară este procentul de depozite bancare pe care banca este obligată prin lege să le păstreze în formă de numerar active ușor lichidate sau.

Această rezervă este un set de elemente contabile care, ca procent din depozite, o instituție de credit nu poate plăti.

Originile și scopuri

În ultimele secole bijutieri , care au primit aur în depozit, a înțeles că doar o mică parte din aurul primit în depozit ar putea fi păstrate într - un seif , pentru că noi zăcăminte de prețioase metale au depășit de obicei retragerile de aur și numai în cazuri rare, sa întâmplat exact invers.

Pentru a rezolva această din urmă eventualitate, bijutierii păstrat o parte din aurul primit sub forma unei rezerve, folosind cota rămasă de aur pentru utilizări profitabile.

Aceleași reguli, aplicate la bani, se aplică băncilor moderne, care sunt evoluția activităților bijutieri.

Scopul rezervei este, prin urmare, băncilor obligă să garanteze un nivel minim de lichiditate, care trebuie să satisfacă operațiunile normale ale instituțiilor.

Rezerva fracționată este un instrument de politică monetară, cum ar fi pârghia ratei dobânzii, care permite băncilor centrale și guvernele să conțină stocul datoriei prezente în sistem, sau, dimpotrivă, să practice o politică monetară expansionistă și inflaționistă.

Rezerva obligatorie poate fi decisă de către guvernele și băncile centrale, solicitând băncilor să nu împrumute mai mult de un anumit multiplu al capitalului lor de reglementare, sau să pună deoparte un anumit procent din creditele acordate băncilor centrale.

1% este rezerva obligatorie ca legea cere să depună la Banca Italiei ; în plus față de această sumă, banca ia masuri de precautie prin punerea un alt procent din depozite în rezervă liberă.

Descriere

Compoziţie

Rezerva fracționară este format din:

rezerva obligatorie: care trebuie să fie rezervată pentru băncile centrale în conturile specifice ale instituțiilor de credit. Acesta servește banca centrală pentru a se asigura că fiecare bancă este în măsură să stabilească expunerea datoriei cu celelalte instituții din casa de compensare interbancară. În cazul în care este crescută peste acest minim, acesta devine un instrument de politică monetară, gestionat de guvernele și băncile centrale. În Italia, pe baza Legii bancare consolidate, această prevedere a depozitelor nu este utilizată ca o garanție pentru titularii de cont în cazul unei curse la ramuri. Prin urmare, este o contabilitate și furnizarea financiară (sumele sunt efectiv plătite Băncii Centrale).
de rezervă pentru a garanta conturi curente: acesta este un fond interbancare titularilor de cont de garanție, o dispoziție de contabilitate, plătite efectiv în alte țări.
rezerva legală și statutară: acestea sunt un procent din depozitele pe care o bancă decide în mod voluntar să pună deoparte, într - un termen stabilit prin lege.

În țări precum Marea Britanie, Canada, Australia, chiar și acoperirea obligatorie nu este necesară.

Rezervă fracționară în Europa

În Europa nu există rezerve fracționare pentru:

depozitele cu o maturitate predeterminată mai mare de doi ani;
depozite rambursabile cu un preaviz de mai mult de doi ani;
contractele de report;
titluri de creanță emise cu o scadență predeterminată mai mare de doi ani.

În schimb, este de 2% pentru orice altă răspundere inclusă în baza de rezervă instituit prin articolul 4 din Regulamentul BCE 1745/2003 . Prin urmare, banca trebuie să aibă o contrapartidă în numerar a fiecărei răspundere , pentru o valoare care astăzi este între 0 și 2 ( procente puncte). Reglementarea Basel 1, înființat în 1988 , la Banca Reglementelor Internaționale (BIS), a adus rezerve fracționare la 2%.

Începând cu 18 ianuarie 2012 coeficientul este de 1%.

În cazul în care o bancă nu mai are rezerve suficiente, este obligat să le alimenteze, retragerea unor credite și, eventual, încetinind emiterea de noi credite.

Rezerva este esențială pentru băncile să păstreze în ramurile de numerar necesare pentru retrageri ordinare de către titularii de cont (care includ în mod indirect controalele și transferurile emise de acestea și colectate de către destinatarii notei de credit ). Din motive de exhaustivitate a informațiilor, trebuie să se țină seama de faptul că în fiecare an, bancnotele noi sunt puse în circulație în ceea ce privește anumiți parametri, inclusiv creșterea economică a țărilor.

Rezerva fracționată este principalul instrument pentru transmiterea politicii monetare de la banca centrală a tuturor celorlalte bănci. Rezerva a băncilor individuale este actualizată periodic, în urma recunoașterii capitalului împrumutat. Garanția poate fi plasată după ce a efectuat Camera Clearing cu celelalte instituții de credit ale sistemului.

Cazuri de utilizare

multiplicatorul monetar

Presupunând că procentul rezervei fracționare este de 20%, din cele 100.00 euro depuse, banca va trebui să păstreze o rezervă de 20 de euro, fiind în același timp posibilitatea de a împrumuta 80 de euro rămase. Acest mecanism se numește „bani de multiplicare (M)“ și este egală cu inversul ratei rezervelor. M = 1 / R ^[1]

Așa cum sa explicat de către Paul Samuelson ^[2] , împotriva unui nou depozit, o banca poate acorda un împrumut suplimentar pentru o sumă maximă fiind egală cu noul depozit minus suma a avut loc sub forma unei rezerve pentru orice motiv. De exemplu, pentru un depozit de 100, banca poate împrumuta 80 în cazul în care rezerva este de 20.

expansiunea creditului

În cazul în care rezerva este egală cu $r=2\%$ ${\ Displaystyle r = 2 \%}$ ${\ Displaystyle r = 2 \%}$ , Sistemul bancar în ansamblul său poate crea bani (prin acordarea de credite) până la ${\frac {1-r}{r}}=49$ ${\ Displaystyle {\ frac {1-r} {r}} = 49}$ $\ Frac {1-r} r = 49$ ori capitalul deține efectiv în numerar. De fapt dacă $R.$ ${\ displaystyle R}$ $R.$ este rezerva de numerar e $C.$ ${\ displaystyle C}$ $C.$ este capitala debursate trebuie să fie $R\geq r(R+C)$ ${\ Displaystyle R \ geq r (R + C)}$ $R \ ge r (R + C)$ din care deducem că $C.$ ${\ displaystyle C}$ $C.$ poate fi cel mult egală cu $C={\frac {R-rR}{r}}={\frac {1-r}{r}}R$ ${\ Displaystyle C = {\ frac {R-rR} {r}} = {\ frac {1-r} {r}} R}$ $C = \ frac {R-rR} {r} = \ frac {1-r} {r} R$ .

În general, a spus $C\;$ ${\ Displaystyle C \;}$ $C \;$ capitalul depus e $r\cdot C$ ${\ Displaystyle r \ cdot C}$ $r \ cdot C$ rezerva, o banca poate împrumuta $(1-r)\cdot C$ ${\ Displaystyle (1-r) \ cdot C}$ $(1 - r) \ cdot C$ . În cazul în care această sumă este depozitată la o altă bancă, aceasta va fi în măsură să împrumute la rândul său, $(1-r)^{2}\cdot C$ ${\ Displaystyle (1-r) ^ {2} \ cdot C}$ $(1 - r) ^ 2 \ cdot C$ . Valoarea totală a creditelor va fi apoi egal cu $\sum _{i=1}^{n}{(1-r)^{i}\cdot C}$ ${\ Displaystyle \ sum _ {i = 1} ^ {n} {(1-r) ^ {i} \ cdot C}}$ $\ Sum_ {i = 1} ^ {n} {(1 - r) ^ i \ cdot C}$ . Pentru a stabili valoarea maximă a acestei sume, ne putem imagina că un număr mare de credite să aibă loc, în mod progresiv mai mici, până când împrumutul unic este redus la o cantitate neglijabilă. Matematic, acest rezultat este ușor de obținut prin calcularea valorii sumei (este o serie geometrică ) pentru un număr infinit de credite:

$\lim _{n\to \infty }\sum _{i=1}^{n}{(1-r)^{i}\cdot C}={\frac {(1-r)}{r}}\cdot C$ ${\ Displaystyle \ lim _ {n \ a \ infty} \ sum _ {i = 1} ^ {n} {(1-r) ^ {i} \ cdot C} = {\ frac {(1-r)} {r}} \ cdot C}$ $\ Lim_ {n \ la \ infty} \ sum_ {i = 1} ^ {n} {(1 - r) ^ i \ cdot C} = \ frac {(1-r)} {r} \ cdot C$ .

Cu valoarea curentă a rezervei fracțional la 1%, seria converge la (1-0.01) / 0,01 = 99 de ori capitalul de start.

fracţiunea ${\frac {1-r}{r}}\;$ ${\ Displaystyle {\ frac {1-r} {r}} \;}$ $\ Frac {1-r} {r} \;$ la care suma totală a creditelor converge realizabile, fiind $0\leq r\leq 1$ ${\ Displaystyle 0 \ leq r \ leq 1}$ $0 \ leq r \ leq 1$ , Este întotdeauna un număr mai mare decât 1. Prin urmare, cu rezerve fracționare este un multiplicator de depozite, chiar dacă aceasta nu crește cantitatea de bani pe care sistemul bancar poate împrumuta: succesiunea creditelor scade capacitatea băncilor de a creditului problemă.

Notă

^ Rezervei fracționare
^ Paul A. Samuelson, Economie, McGraw Hill, 1983, pp. 268 et seq.ISBN 88-386-6301-7 .

Elemente conexe

Alte proiecte

Wikimedia Commons conține imagini sau alte fișiere de pe fractionala Reserve

Controlul autorității	LCCN (RO) sh2009000581

Home Economics : ajuta Wikipedia prin extinderea economiei

[1] Rezervei fracționare

[2] Paul A. Samuelson, Economie, McGraw Hill, 1983, pp. 268 et seq.ISBN 88-386-6301-7 .

[1]

[2]